一方面，深入推進以風(fēng)險調(diào)整后的資本充足率為核心的風(fēng)險管理體系。科學(xué)實施巴塞爾協(xié)議Ⅲ等新一代資本規(guī)制和風(fēng)險度量工具，同時關(guān)注資本管理在前瞻預(yù)判危機等方面的有限性，健全杠桿率等配套管理措施，優(yōu)化資本配置與補充方案，進一步提升精細化管理對于資本節(jié)約、客戶篩選、風(fēng)險定價的貢獻度。另一方面，防止資本套利帶來的指標(biāo)“繁榮”。凈監(jiān)管負擔(dān)的一價定律指出，銀行所承擔(dān)的凈監(jiān)管負擔(dān)不同會導(dǎo)致其出現(xiàn)監(jiān)管套利行為，即銀行將通過選擇不同的風(fēng)險計量模型、銀行賬戶與交易賬戶模式、資產(chǎn)形式和資本結(jié)構(gòu)來實現(xiàn)資本達標(biāo)。在這種情況下，銀行資產(chǎn)的風(fēng)險水平是否降低、風(fēng)險承擔(dān)能力是否提高以及經(jīng)營穩(wěn)健性水平如何，無法僅依據(jù)資本指標(biāo)作出真實判斷。

　　緩沖資本（Capital Buffer）是指實際資本充足率與監(jiān)管最低資本要求之間的差值。緩沖資本過少會增加監(jiān)管資本合規(guī)風(fēng)險，而緩沖資本過多又將影響資本獲利。為此，在既定的最低資本充足率的監(jiān)管要求下，優(yōu)化緩沖資本是銀行集團提升風(fēng)險資本管理效能的關(guān)鍵。差異化的資本監(jiān)管指標(biāo)能有效引導(dǎo)銀行及時合理地調(diào)整資本水平和風(fēng)險偏好，有效調(diào)控最適緩沖資本水平。

　　構(gòu)建包含國內(nèi)外宏觀經(jīng)濟形勢、利率、資產(chǎn)價格等更加多元、對風(fēng)險更加敏感的壓力情景指標(biāo)體系，大幅提高壓力測試的頻率、擴大類型和機構(gòu)業(yè)務(wù)覆蓋面，綜合采取自上而下、自下而上、靜態(tài)與動態(tài)相結(jié)合的測試方法，將各類情景沖擊作用于資本充足率、核心一級資本充足率、杠桿率、交易對手違約率等承壓指標(biāo)，深入研究關(guān)鍵風(fēng)險因素、資產(chǎn)劣變程度、撥備與資本充足性及其窗口期，將壓力測試結(jié)果與資本補充、資本分配、壓力資本緩沖要求、業(yè)務(wù)或分紅限制、風(fēng)險偏好調(diào)整等有效掛鉤。

　　一方面，遵循“實質(zhì)重于形式”原則，防止交叉性金融風(fēng)險穿透管理“公地悲劇”，強化跨市場業(yè)務(wù)的資金來源與運用的縱向穿透監(jiān)控，強化套利活動或風(fēng)險實質(zhì)的橫向穿透識別，健全統(tǒng)一的功能監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，探索交叉性金融風(fēng)險的資本計量與管理方法。另一方面，嚴密監(jiān)測宏觀經(jīng)濟沖擊、系統(tǒng)性風(fēng)險誘因。加強對全球經(jīng)濟下行背景下銀行體系穩(wěn)健性、流動性風(fēng)險、傳染性風(fēng)險的監(jiān)測評估，適時啟動逆周期資本緩沖機制，強化對單體風(fēng)險引發(fā)系統(tǒng)性金融風(fēng)險的預(yù)警監(jiān)控，防御世界格局深刻變化下的外部風(fēng)險沖擊，全方位筑牢系統(tǒng)性風(fēng)險防控屏障。

　　風(fēng)險控制點的標(biāo)簽化與內(nèi)嵌化、控制偵查作業(yè)的模型化與標(biāo)準(zhǔn)化、風(fēng)控流程輸入與輸出的自動化、大數(shù)據(jù)與AI技術(shù)驅(qū)動的智能化應(yīng)是變革創(chuàng)新的方向。應(yīng)著力建設(shè)集風(fēng)險政策制度、風(fēng)險偏好與限額、合規(guī)底線與風(fēng)控指標(biāo)于一體的風(fēng)險預(yù)警平臺，持續(xù)構(gòu)建集團各級各類風(fēng)險數(shù)據(jù)與風(fēng)險視圖加總的多維透視平臺，升級優(yōu)化針對不同場景、產(chǎn)品或客戶維度的全生命周期風(fēng)險監(jiān)控平臺，推進風(fēng)險評估、資本充足水平預(yù)測和全面壓力測試等內(nèi)部資本充足評估管理的一體化系統(tǒng)建設(shè)，探索基于神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)強化學(xué)習(xí)技術(shù)的風(fēng)險定價決策支持系統(tǒng)等。通過構(gòu)建風(fēng)險管理的智慧大腦，讓“無感卻無處不在”的數(shù)字化風(fēng)險管理活動融入各項業(yè)務(wù)領(lǐng)域、管理流程和環(huán)節(jié)，開創(chuàng)風(fēng)險管理價值創(chuàng)造的新時代。

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